VNFIN LEAD là gì? Cách đầu tư vào VNFIN LEAD

Nếu bạn đang cân nhắc mua thêm cổ phiếu ngành tài chính cho danh mục đầu tư của mình nhưng vẫn chưa biết nên chọn doanh nghiệp nào…

…thì ETF VNFin Lead có thể là một sự lựa chọn không tồi dành cho bạn.

Điểm chính:

• VNFIN LEAD là chỉ số theo dõi biến động cổ phiếu ngành tài chính
• ETF SSIAM VNFIN LEAD được niêm yết sàn chứng khoán HSX dưới tên FUESSVFL, và nhà đầu tư có thể mua hoặc bán như cổ phiếu thông thường
• FEUSSVFL phù hợp với những nhà đầu tư bullish về ngành tài chính ở Việt Nam

Chỉ số VNFIN LEAD là gì?

VNFIN LEAD có tên đầy đủ là Vietnam Leading Financial Index, đây là chỉ số đo lường biến động về giá của các cổ phiếu đầu ngành tài chính (ngân hàng – chứng khoán – bảo hiểm) với vốn hóa và thanh khoản lớn.

Với tỉ trọng hơn 30%, nhóm cổ phiếu ngành tài chính là một trong những ngành có sức ảnh hưởng lớn đến biến động của thị trường chứng khoán Việt Nam.

Đây là một trong ba danh mục đầu tư mới được HOSE đưa vào vận hành từ tháng 11 năm 2019, gồm:

• Vietnam Diamond Index (VN DIAMOND),
• Vietnam Leading Financial Index (VNFIN LEAD)
• và, Vietnam Financial Select Sector Index (VNFIN SELECT).

Cổ phiếu cần đáp ứng tiêu chí gì để được vào rổ VNFIN LEAD?

Để lọt được vào rổ VNFIN LEAD thì một cổ phiếu phải đáp ứng được các tiêu chí sau:

• Được niêm yết và giao dịch trên HOSE ít nhất 3 tháng.
• Lợi nhuận sau thuế không âm theo báo cáo tài chính năm gần nhất.
• Không thuộc diện bị cảnh báo, kiểm soát, tạm ngừng giao dịch trong vòng 3 tháng.
• Tỷ lệ khối lượng cổ phiếu chuyển nhượng tự do (free-float) tối thiểu là 10%. Trường hợp free float dưới 10% thì giá trị vốn hóa điều chỉnh free-float tối thiểu là 2,500 tỷ đồng.
• Giá trị giao dịch tối thiểu của cổ phiếu là 10 tỷ đồng.
• Tỷ suất quay vòng tối thiểu là 0,1%
• Giới hạn tỷ trọng vốn hóa áp dụng ở mức 15%

Danh sách cổ phiếu thuộc VNFIN LEAD (mới nhất 2022)

Danh mục VNFIN LEAD sẽ được xem xét và tái cơ cấu định kỳ vào tháng 1 và tháng 7 hàng năm. Ngoài ra, các thay đổi về tỷ lệ free-float, khối lượng lưu hành, giới hạn tỷ trọng vốn hóa sẽ được công bố vào tháng 1, 4, 7, 10.

Dưới đây là danh mục 22 cổ phiếu thuộc VNFIN LEAD (cập nhật đến T11.2022)

STT	Mã cổ phiếu	Tên công ty
1	ACB	Ngân hàng TMCP Á Châu
2	BID	Ngân hàng TMCP Đầu Tư và Phát triển Việt Nam
3	BVH	Tập Đoàn Bảo Việt
4	CTG	Ngân Hàng TMCP Công Thương Việt Nam
5	EIB	Ngân hàng TMCP XNK Việt Nam
6	HCM	CTCP Chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh
7	HDB	Ngân hàng TMCP Phát triển Thành phố Hồ Chí Minh
8	LPB	Ngân hàng TMCP Bưu điện Liên Việt
9	MBB	Ngân hàng TMCP Quân Đội
10	MSB	Ngân hàng TMCP Hàng Hải Việt Nam
11	OCB	Ngân hàng TMCP Phương Đông
12	SHB	Ngân hàng TMCP Sài Gòn – Hà Nội
13	SSB	Ngân hàng TMCP Đông nam Á
14	SSI	CTCP Chứng Khoán SSI
15	STB	Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thương Tín
16	TCB	Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam
17	TPB	Ngân hàng TMCP Tiên Phong
18	VCB	Ngân hàng TMCP Ngoại Thương Việt Nam
19	VCI	CTCP Chứng khoán Bản Việt
20	VIB	Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam
21	VND	CTCP Chứng khoán Vndirect
22	VPB	Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh vượng

So sánh biến động của chỉ số VNINDEX và VNFIN LEAD

Có thể thấy:

Kể từ khi thành lập (cuối 2019), chỉ số VNFIN LEAD liên tục thua thị trường (chỉ số VNIndex) đến tháng 5/2021 điều này có thể giải thích bởi hiệu quả tăng trưởng của ngành tài chính ở Việt Nam.

Chỉ số VNFIN LEAD đại diện cho hơn 30% vốn hóa của thị trường chứng khoán Việt Nam.

Chính vì vậy, việc lên xuống của chỉ số này, không có tác động quá mạnh mẽ lên chỉ số VNINDEX.

Cụ thể, tính từ đỉnh năm 2022, VNFIN LEAD đã giảm hơn 50% trong khi VNINDEX chỉ giảm 35%.

Cách đầu tư vào VNFIN LEAD

Nếu bạn muốn đầu tư theo chỉ số này thì có thể thực hiện theo 2 cách:

Cách #1: Mua trực tiếp cổ phiếu trong danh mục VNFIN LEAD

Với danh sách cổ phiếu thuộc VNFIN LEAD ở trên, bạn có thể lựa chọn 1 hoặc nhiều mã cổ phiếu để mua.

Tuy nhiên, cần lưu ý là:

Hàng năm, các cổ phiếu thành phần trong danh mục VNFIN LEAD sẽ được cập nhật lại (vào tháng 1 và tháng 7), vì thế bạn cần chú ý theo dõi xem cổ phiếu nào được thêm vào và cổ phiếu nào được loại ra khỏi rổ chỉ số để có được quyết định đầu tư thích hợp nhất.

Cách #2: Mua chứng chỉ quỹ ETF FUESSVFL

Nếu bạn không rành việc phân tích cổ phiếu, thì có thể đầu tư vào quỹ ETF mô phỏng theo chỉ số VNFIN LEAD.

Được ra đời vào đầu năm 2020, quỹ ETF SSIAM VNFIN LEAD (Mã CK: FUESSVFL) đang là quỹ ETF duy nhất lấy chỉ số VNFIN LEAD làm chỉ số tham chiếu.

Có thể thấy Quỹ ETF SSIAM VNFIN LEAD đang làm rất tốt với vai trò mô phỏng chỉ số VNFIN LEAD…

…khi đã bám sát mức sinh lời thực tế của chỉ số VNFIN LEAD trong tất cả giai đoạn, với mức chênh lệch sai số (tracking error) chỉ vỏn vẹn 0.38% (theo báo cáo tháng 10/2022)

Mức phí quản lý hàng năm là 0.65%, thuộc nhóm trung bình ở Việt Nam.

Làm cách nào để mua bán ETF SSIAM VNFIN LEAD?

ETF SSIAM VNFIN LEAD được niêm yết trên sàn chứng khoán HOSE dưới tên mã FUESSVFL

Do đó, bạn chỉ cần mở một tài khoản chứng khoán, và đặt lệnh mua bán như cổ phiếu là được.

Kết luận: Ai nên sở hữu ETF VNFIN LEAD trong danh mục đầu tư?

Không giống với chỉ số khác, ETF VNFIN LEAD tập trung vào mảng tài chính và ngân hàng.

ETF này rất phù hợp với nhà đầu tư “bullish” về ngành này.

Tuy nhiên, việc chỉ sở hữu ETF VNFIN LEAD trong danh mục khả năng cao chưa tạo đủ độ đa dạng hóa cho danh mục. Bạn có thể cân nhắc mua thêm cổ phiếu ngành khác để có thể giảm thiểu rủi ro nhé!

Nếu bạn tin rằng ngành tài chính và ngân hàng sẽ tiếp tục phát triển mạnh mẽ và tăng trưởng vượt trội trong tương lai, nhưng không biết chọn cổ phiếu nào trong ngành này…

…thì ETF VNFIN LEAD chắc chắn là lựa chọn dành cho bạn.